Инвестирование в пенсию
Альбина Кокорева
- 21 июня 2010, 15:19
- Ответов: 3
- Комментариев еще нет
Существуют ли возрастные ограничения по инвестированию для того, чтобы обеспечить старость?
Ответы (3)
Алексей Астапов
- 30 июня 2011, 14:13
C одной стороны - ограничений нет.
С другой стороны - необходимо знать ряд принципов - что бы не оказаться в еще более сложной ситуации (особенно в старости).
То, как меняется Ваш доход при выходе на пенсию, называется коэффициент замещения (покрытия). Он зависит от того, насколько эффективно в течение своей жизни Вы трансформировали свой человеческий капитал в финансовый.
Не надейтесь на государственное пенсионное обеспечение - оно обеспечит 5-15% от вашего текущего дохода. То есть Ваш уровень жизни снизится на 85-95%.
Рост цен обесценивает Ваши сбережения. Для сохранения коэффициента замещения каждое сбережение должно инвестироваться с доходностью, как минимум равной инфляции. А лучше - выше.
Что Вы можете сделать, чтобы обеспечить себе приемлемый уровень жизни:
Способ №1: снижение потребления
- Ограничение потребления. Это непростой выбор, однако, именно с ним сталкивается большинство людей.
Способ №2: сбережение средств в рамках программы софинансирования пенсии
- Cпонсирование работодателями и государством (софинансирование пенсии) сбережений граждан в рамках пенсионных схем. В этих схемах спонсоры вносят на пенсионный счет человека ровно такую же сумму (каждый), как и сам человек. Таким образом, получается, что норма сбережения человека как бы удваивается (или утраивается), что приводит к пропорциональному росту коэффициента замещения. Спонсирование, имеет свои пределы, определяемые работодателем либо законом. Сбережения человека поступают в негосударственный пенсионный фонд, который и занимается в дальнейшем вопросами инвестирования. Как правило, пенсионные фонды придерживаются весьма консервативной политики при инвестировании, работая с доходностью, в лучшем случае, на уровне инфляции. Пожалуй, главным плюсом накопления через НПФ является спонсирование.
Способ №3: получение более высокой зарплаты
- Наращивание качества своего человеческого капитала и вложение его с большей отдачей, а проще говоря - получение человеком как можно большей зарплаты. Высокая зарплата, конечно же, сформирует определенный образ жизни, однако в сегодняшних деньгах для жизни на пенсии человеку было бы достаточно 40 000 рублей в месяц, что при зарплате в 100 000 рублей предполагает коэффициент замещения в районе 40%. Более высокая зарплата позволит не только повысить норму сбережения для пенсии (скажем, еще на 10%), но и обзавестись всем необходимым имуществом в процессе трудовой деятельности.
Способ №4: увеличение периода сбережения до пенсии
- Удлинение периода сбережения. Для этого либо сам человек должен начинать, как можно раньше сберегать, либо за него это должны начать делать родители. Другой вариант - более поздний выход на пенсию.
Способ №5: инвестирование в активы, которые потенциально способны обеспечить доходность выше инфляции
- Максимизация среднегодовой доходности инвестиций, чтобы компенсировать разрушительный эффект инфляции. В пенсионном фонде наличие спонсирования позволяет человеку принимать меньшую доходность инвестиций в обмен на удвоение (утроение) нормы сбережения и практически гарантированную доходность. Однако, после достижения предела в спонсировании сбережений, человеку необходимо выбирать такие финансовые инструменты, которые потенциально способны обеспечить доходность выше инфляции в долгосрочной перспективе. Это, как правило, не может обеспечить банковский депозит. Среди имеющихся активов такими инструментами могут являться акции и недвижимость.
Не раз упоминался термин "человеческий капитал". По простому - это наша способность зарабатывать. Она меняется с течением жизни.
При выборе варианта вложения необходимо ориентироваться в первую очередь на свою персональную ситуацию. Ключевые факторы, которые необходимо принимать во внимание – это Ваш возраст, стабильность Вашего дохода, перспективу осуществления крупных расходов. Также необходимо иметь четкое понимание о конечной цели своих вложений.
Если Вы молоды, то вполне можете позволить себе более рискованные вложения. Для людей в возрасте важна стабильность и не будет ошибкой держать что-то на банковском депозите.
Если у Вас стабильный уровень доходов, можно позволить себе высокий аппетит к риску, то есть инвестировать в акции. Если у Вас «то густо, то пусто» - необходимо иметь «запас прочности», а для этого лучше подходит смешанный фонд.
Если Вы начинаете копить на квартиру – подойдут фонды недвижимости. Вложения в недвижимость и акции идеально подходят для реализации долгосрочных целей: обеспечения пенсии, образования детей.
Для краткосрочных целей – поездки в отпуск или покупки автомобиля – лучше использовать банковский депозит … или даже кредит (чтобы не трогать долгосрочные вложения).
Еще один совет – поменьше слушать всевозможных «экспертов» о состоянии мировой и российской экономики. Вы думаете, когда эти люди высказывают свое мнение, они думают о том, как обеспечить Ваше благосостояние?
Для успешного инвестирования не обязательно иметь специальные знания и опыт. Достаточно школьного образования и выполнение простых правил:
1. Надо понимать, что за акциями стоит созидательный труд людей, поэтому в долгосрочной перспективе акции увеличивают благосостояние своих владельцев. Многие боятся покупать акции, но гораздо страшнее их не покупать.
2. Акции – это единственное реальное средство защититься от инфляции, потому что сами компании и создают инфляцию, когда повышают цены на свои товары и услуги. Единственный способ защититься от инфляции – это создавать инфляцию.
3. Надо использовать диверсификацию. Например, купить акции, входящие в индекс ММВБ (или хотя бы ММВБ10). Серьезные сложности могут возникнуть у одной, двух, трех компаний, входящих в индекс, но вероятность, что проблемы настигнут сразу все компании – стремится к нулю. На интервале 5+ лет индексный портфель даст результат лучше, чем смогут обеспечить 80% участников рынка.
4. Нельзя играть на колебаниях. Это, скорее всего, приведет к убыткам. Вместо этого необходимо придерживаться регулярного инвестирования. Идеальный вариант – это ежемесячные инвестиции равными долями.
5. Нельзя поддаваться панике при наступлении очередного «апокалипсиса». Регулярные инвестиции, сделанные во время кризиса, потом вносят максимальный вклад в рост Вашего благосостояния. Особенно опасно в периоды кризиса прислушиваться к «экспертам» из деловых СМИ.
6. Помнить о том, что вложения в акции надо делать на протяжении всей жизни, и тогда эти вложения будут кормить Вас на протяжении всей жизни.
7. Для начала инвестиций не нужен большой стартовый капитал. Достаточно 1000 рублей.
другие материалы об инвестировании на сайте arsagera.ruАнна Васильева
- 21 июня 2010, 17:34
Уважаемая Альбина, как таковых возрастных ограничений по инвестированию для обеспечения старости дополнительно к государственному пенсионному обеспечению нет. Всё зависит от целесообразности в рамках вашего личного финансового и пенсионного плана, текущего возраста, возможностей, желаемого капитала и образа жизни на пенсии. По некоторым финансовым инструментам, которые можно использовать для пенсионных накоплений, могут быть возрастные ограничения - например при накопительном страховании жизни. ПИФы и ценные бумаги можно покупать в любом возрасте.
Наталья Смирнова
- 21 июня 2010, 17:26
Альбина,
Если речь о формировании негосударственной пенсии, то есть самостоятельных накоплениях себе на жизнь "после пенсии", то, в принципе, ограничений по возрасту нет.
Вы можете начать инвестировать и в 60, и в 70 и позже, без проблем. Однако необходимо учитывать, что чем больше вам лет, тем менее агрессивными, то есть менее рискованными должны быть выбираемые инструменты для инвестиций. Так, в 70 лет нежелательно инвестировать на 100% в акции. Это связано с тем, что инвестиции в рискованные инструменты должны быть рассчитаны на длительный срок (6-7-8 и более лет), и при слишком рискованных вложениях есть риск, что при жизни ваши инвестиции принесут вам убытки, и только наследники смогут получить прибыль.
В этом смысле лучше отдавать предпочтение умеренным и консервативным инвестиционным фондам (российским и зарубежным), программам пенсионного страхования с выплатой пожизненной пенсии, покупке недвижимости с целью сдачи в аренду. Тогда у вас в портфеле будут как инструменты, генерирующие постоянный доход, так и инструменты, способствующие приумножению капитала.
Если же вы хотите инвестировать с прицелом на следующее поколение, то можно выбирать и более рискованные инструменты.
Добавить комментарий
Чтобы оставлять комментарии, нужно Войти или Зарегистрироваться
Комментариев пока нет, вы можете высказать свое мнение первым