Основные принципы инвестирования

Константин Бакшт

11 октября 2010, 20:16

Комментариев еще нет

Итак, Вы стали откладывать деньги для инвестиций. Следующий вопрос: куда инвестировать? Есть разные варианты инвестиций. Но прежде всего давайте вместе уточним основные принципы инвестирования.

1. По своей сути инвестирование – это отсрочка вознаграждения. Инвестируя, Вы отказываетесь от того, что можете получить прямо сейчас, ради более значительных выгод в будущем. Чтобы приобрести дорогие вещи, машину или квартиру, Вы сначала накапливаете средства, а потом инвестируете их. Точно так же Вы можете достичь финансовой безопасности, независимости и свободы.

2. Инвестирование – не более чем средство. Инвестиционные инструменты следует выбирать, исходя из финансовых целей и Финансового плана.

3. Инвестируя, нельзя избежать риска. Риск присутствует всегда, в том числе и тогда, когда Вы не предпринимаете никаких действий. Поэтому инвестор не может избежать риска – но он может управлять им. Стратегия управления рисками основана на следующих принципах:

•    Чем больше Ваш опыт и Ваше финансовое образование – тем менее рискованны для Вас инвестиции;

•    Выбирайте инвестиционные инструменты с уровнем риска, соответствующим поставленным Вами целям. Ваш финансовый план может включать в себя несколько разных целей, каждая из которых допускает свой уровень риска;

•    Используйте эффективные инвестиционные инструменты. Эффективным считается инвестиционный инструмент, обеспечивающий наибольшую доходность при заданном уровне риска. Таким образом, существуют эффективные инвестиционные инструменты как с высоким, так и с низким уровнем риска. Для эффективных инвестиционных инструментов действует общая закономерность: чем выше уровень риска, тем выше возможная доходность, и наоборот;

•    Диверсифицируйте Ваш инвестиционный портфель: вкладывайте Ваш капитал в несколько инвестиционных инструментов одновременно. Думаю, при размере инвестиционного капитала от нескольких миллионов рублей и выше не стоит задействовать в одной инвестиционной схеме более 30% Вашего капитала. А при капитале от 200-300 тысяч долларов и выше - более 20% Вашего капитала. Желательно выбирать инвестиционные инструменты Вашего портфеля таким образом, чтобы они не были взаимосвязаны. И вероятность одновременного возникновения убытков по ним была невелика. Пример: в случае значительной инфляции, ведущей к обесцениванию банковских вкладов, недвижимость быстро растет в цене;

•    Диверсификация позволяет также увереннее использовать более доходные (и более рискованные) инвестиционные инструменты;

•    При инвестировании заранее планируйте свои действия при любых возможных вариантах развития событий (см.стратегию выхода).

4. При размещении каждой инвестиции следует планировать стратегию выхода:

•    При прибыли – например, «домашние деньги»: при достижении суммарной прибыли, равной первоначально вложенному капиталу, этот капитал изымается. Таким образом исключается риск потери исходного капитала. Для оставшихся средств вновь определяется стратегия выхода;

•    При убытках – например, «стоп-приказ» при торговле акциями на фондовом рынке. Если курс акций, которые Вы приобрели в расчете на повышение, против Ваших предположений снижается до уровня, установленного в «стоп-приказе», акции автоматически продаются, что позволяет ограничить Ваши возможные потери;

•    По времени - инвестиционный горизонт: интервал времени, на который Вы планируете вложить свои средства в данную инвестицию.

5. НИГДЕ И НИКОГДА не бывает таких возможностей заработать на инвестициях, как в период кризиса или серьезной коррекции рынка.

Подробнее об этом читайте в моей новой книге "Вкус жизни".

Мой план